Podrían ir a la quiebra sino recuperan cartera

Ante la crisis económica, las microfinanzas mundiales se verán a prueba en torno a su capacidad de recuperación de cartera, según señala un nuevo sondeo sobre riesgos titulado “Microfinance Banana Skins 2009”.

Lejos de estar aisladas de la economía dominante como suele pensarse, el crecimiento y el financiamiento de las microfinanzas podrían enfrentar una caída debido a la recesión mundial y la contracción de la confianza de los inversionistas.

Desde el surgimiento de las microfinancieras, la cual presta servicios financieros de pequeña escala a grupos empobrecidos del mundo, esta será una prueba enorme, porque la crisis acarrea: préstamos incobrables, escasez de liquidez y financiamiento, y contracción de la rentabilidad.

El objeto del sondeo era identificar y clasificar los principales riesgos denominados "Banana Skins" (cáscaras de plátano como metáfora del riesgo) que enfrenta el sector en estos tiempos de crisis económica y cambios.

Según la encuesta que refleja las opiniones de más de 400 profesionales, inversionistas, reguladores y analistas en 82 países la mayoría de los riesgos se derivan de la crisis, sin embargo otras preocupaciones rondan en la capacidad de las instituciones de microfinanzas (IMF) de salir avante de la crisis debido a debilidades de gestión y gobierno corporativo.

Este sondeo, fue publicado por CSFI, auspiciado por Citi Foundation y el Grupo Consultivo de Ayuda a la Población Pobre (CGAP) y apoyado por el Consejo de Fondos de Patrimonio de Microfinanzas (CMEF), quienes observaban estos riesgos en años anteriores como algo “desdeñable”.

El editor del sondeo, David Lascelles, indicó que "estas conclusiones dan la vuelta a la encuesta anterior. El resultado del año pasado reflejó la opinión convencional según la cual las microfinanzas operan en un mundo propio, con financiamiento abundante y clientes leales. Sin embargo, la crisis ha demostrado que este sector también está expuesto a los tumbos de la 'economía real'".

Las respuestas también reflejaron el fuerte vínculo entre los principales riesgos y la posibilidad de que la recesión económica afecte al crecimiento y la rentabilidad, situación que afectaría la confianza de los inversionistas en las microfinanzas y ocasionaría dificultades de financiamiento que comprometerán la viabilidad de la IMF. Existiendo la posibilidad de que algunas de ellas caigan en bancarrota.

El director internacional de Citi Microfinance, Bob Annibale, aseguró que "el informe de este año ilustra claramente un cambio radical en la percepción de los riesgos dentro del ámbito de las microfinanzas al dispararse las problemáticas de crédito y liquidez”.